【华鑫证券：维持金龙鱼“买入”评级，业绩有望进一步恢复】华鑫证券研报指出，金龙鱼(300999.SZ)2024年归母净利润25.02 亿元（同减12%），扣非净利润9.72 亿元（同减26%），主要受公司折旧、产能爬坡进度影响。经营边际改善，毛利率持续优化。公司作为厨房食品龙头，短期受原材料成本波动影响收入承压，但产品销量仍稳步提升，并凭借供应链优势开拓央厨新蓝海，看好公司渠道下沉带来规模成长空间，目前市场需求 回暖，原材料及终端产品价格企稳回升，业绩有望进一步恢复。根据年报， 预计2025-2027 年EPS 为0.52/0.65/0.84元，维持“买入”投资评级。